Information Mirages an experimentellen Wertpapiermärkten
Description
Patrick L. Kugler untersucht mittels experimenteller Methodik die Wirkung des affektiven Framings auf Kapitalmärkten und zeigt, dass Marktteilnehmer extreme non-affektive Informationen systematisch untergewichten. Da zu Beginn einer Information Mirage eine erhöhte Unsicherheit herrscht, folgen die Marktteilnehmer massenpsychologischen Verhaltensmustern. Auf Marktebene erklärt das Zusammenspiel von Unsicherheit und Herdenverhalten Unterschiede in der Marktliquidität und -volatilität.
Keywords
Business & EconomicsFinance
2006Book
Author(s)Patrick L. Kugler
PublisherDeutscher Universitätsverlag
ISBN9783835003774
LanguageGerman
